拐点来了！赶紧买入？

今天开头，诗诗先祝各位读者朋友端午安康！

这个端午小长假比较忙，又是去见奶奶又是去陪外婆，就来不及写研报给大家了，就重点分析回答两个问题，是这几天留言区提问最多的。

第一个是美的集团、三一重工等制造业公司怎么回事？还能持有吗？

这两家公司分别可以代表家电板块和工程机械板块，它们最近表现差有一个共同原因，就是上游大宗商品暴涨，公司毛利率受到影响，导致利润会出现下调。

在大宗商品价格没有明显回落前，它们可能都会在一个区间里面震荡，但说实话，美的、三一这两个有望成为全球龙头的公司，是长期看好的，毕竟大宗商品始终会回落，从长期持有的角度来看，没必要这个时候这个位置割肉。

而且还出了利好消息！根据多方求证，已确认国储局抛储事实，本次抛储主要涉及有色金属板块，具体品种为铜、铝、锌。从抛储对象上，与以往抛储不同的是，这次不是向贸易商投放，而是直接给下游终端企业，并且各品种接货量存在最低要求标准；投放时间上，为每个自然月月底，并一直持续到2021年年底；从企业选择上，多是有一定规模的大中型企业，例如铜每次最少接货500吨，铝和锌类比也会有相应最低数量的要求。 

国储局此次直接投放在终端企业，有利于缓解当前现货市场紧张的局面，对制造业来说是利好消息。

真正的拐点当然是看上游大宗商品价格何时见顶。

但这条消息出来后，相当于是一个阶段性拐点，如果长期看好美的、三一的话，千万别在这个位置这个时候卖出了。

我继续持有美的集团、三一重工，接下来甚至会考虑要不要去补个仓。

第二个问题就是光伏板块拐点出现了，要不要赶紧去配置？

这几天市场太多声音说光伏板块迎来了拐点，都在说看好，建议投资者去配置光伏板块，但我认为现在只是说明光伏板块底部是确认了，接下来可能还会涨一涨，但出现连续性大涨的概率很小，接下来还会反复。

周四的时候也跟大家说了，后面光伏板块重点需要跟踪的，就是硅料的价格以及排产数据（或装机量）。

硅料价格见顶是重要拐点信号之一，硅料的价格短期还不一定能下降，在新产能没出来前，可能会继续维持在高位，价格是供需决定的，四季度开始硅料才会有新产能，所以三季度前硅料可能都不会出现明显下跌，甚至是高位震荡后还可能会继续小幅度涨一涨，要等新产能出现后，硅料才会进入明显的下行通道。

排产数据（或装机量）才是最明确的拐点信号，近期光伏板块低迷就是排产数据不及预期，要等量上来了，才能真正确定是拐点到了，光伏板块才会出现大行情，装机量没有放量的话，看其他指标都是没用的。

最近光伏板块的优质龙头都涨了15%-20%了，现在并不是赶紧买入的好时机，所以我的标题符号才用了“？”

不过板块底部基本确认了，后面能调整下来就是好的配置时机，甚至可以越跌越买。

诗诗继续维持光伏行业下半年行业景气度比上半年好的观点，长期看好光伏板块，看好绿色能源替代化石能源的不可逆趋势。